东北制药

原料药周期股,VC价格一波动盈利就翻车,看着便宜实则陷阱。

VC/磺胺类原料药是典型周期品,价格暴涨暴跌、盈利不可持续。便宜的PE往往是周期顶,是价值陷阱,避开。

原料药拼成本和周期,不是好生意。

传统原料药靠产能和成本竞争,VC磺胺周期性强、护城河薄。蹭'东北振兴'也改不了周期股本质,不值得重仓。

VC磺胺这种原料药就是个化工周期股,价格随产能涨跌,没有不可替代性,不是我的菜。

东北制药做的维生素C磺胺类是高度商品化的大宗原料药,产能一上来价格就崩,典型的周期摆动而非瓶颈稀缺。东北振兴是政策标签,改变不了它定价权在供需周期手里的事实。这种我远远看着,真打到周期底部当便宜筹码玩一把可以,但绝不是非对称卡脖子机会。

原料药价格周期,除非VC涨价否则没风。

原料药行情完全看产品价格周期,目前无明确涨价动量。东北振兴是区域题材不构成产业趋势,逆风不碰。

若VC价格筑底+资金回流,周期股有反向博弈空间。

原料药周期股的情绪与产品价格强相关。一旦VC在历史低位筑底、资金嗅到涨价预期回流,冰点反弹弹性大,可小仓反向埋伏赌周期反转。