300035A 股主营锂电池负极材料,涉及碳基材料、石墨等产品。
在热力图中定位 →未来盈利最重要,买的是未来数年的盈利扩张
类型决定用什么尺子量 —— PE 只是众多指标之一,每类股该看的东西不一样
AI 方法论模拟 — 以下五方判读由 AI 依据各投资人公开的投资方法论生成,并非本人真实观点、发言或持仓,亦不代表其本人。仅供研究参考,非投资建议。
四方一致看空且趋势派最悲观(要砍/空),与Serenity的二线负极(30)相比更冷——分歧几乎不存在,本质是一门产能过剩的commodity生意在各个维度都缺乏亮点。
石墨负极是产能过剩的大宗品,便宜也是陷阱。
负极材料深陷供给过剩和价格战,没有护城河,磁电设备是边缘副业。跌28%看似便宜,但过剩商品的低估值往往是价值陷阱,巴菲特会避开。
二线负极拼价格,商业模式差且不可控。
负极是同质化、打价格战的commodity环节,议价权弱、盈利不稳。跌了也只是便宜的一般生意,不值得。
负极材料 + 磁电设备双主业,负极是杀成血海的 commodity 区段,'石墨烯'概念也救不了,挂概念不等于卡脖子。
中科电气的锂电负极正处在价格战最惨的区段,产能严重过剩、同行一大把,根本不是全村唯一——这是 commodity 不是 chokepoint,谁扩产快谁先死。挂着碳基材料、石墨烯的题材标签,但概念帽子和真实产能稀缺是两回事,负极的稀缺早就没了。126亿在我喜欢的市值带,可惜瓶颈信号几乎为零。这种挂题材的产能过剩股,我一眼就划走。
趋势本就向下,再跌28%只是确认。
上一轮已判趋势已转,如今又跌28%,下行动量延续、毫无企稳迹象。德鲁肯米勒规则下这是已经该砍或做空的标的。
负极过剩无人问津,情绪持续冰冷。
行业结构性过剩,既无题材催化也无资金流入,28%的下跌是缺乏承接的冷跌。情绪面持续没戏,不构成反向埋伏的理由。
主营锂电池负极材料,涉及碳基材料、石墨等产品。