300870A 股电源企业,主营服务器电源及液冷相关产品,配套数据中心及算力设备。
在热力图中定位 →未来盈利最重要,买的是未来数年的盈利扩张
类型决定用什么尺子量 —— PE 只是众多指标之一,每类股该看的东西不一样
AI 方法论模拟 — 以下五方判读由 AI 依据各投资人公开的投资方法论生成,并非本人真实观点、发言或持仓,亦不代表其本人。仅供研究参考,非投资建议。
AI服务器电源龙头跌36%,趋势派认定动量已断要砍、情绪面赌AI资金回补埋伏;段永平认可卡位英伟达链的生意、巴菲特却嫌技术迭代不可测,与Serenity偏多的分歧最大在巴菲特。
AI服务器电源迭代太快,长期难预测。
进入英伟达供应链的服务器电源短期景气,但电源技术路线与竞争格局迭代快、卡位不稳固。跌36%后便宜了,可长期可见度不足,巴菲特仍选择避开。
卡位GPU服务器电源是门好生意,等更合理的价。
能进英伟达链说明产品有认证壁垒与卡位价值,商业模式站得住。跌36%把价格拉回,更接近段永平愿意等的合理区间。
挤进英伟达 AI 服务器电源,卡位是真的,但电源不是单点不可替代——台达、光宝一堆人抢,它是跟随者不是瓶颈本体。
AI 算力扩张这条主线我喜欢,服务器电源/液冷确实是 GPU 机柜的硬配套,放量节奏跟着英伟达走。但 chokepoint 的核心是'全村唯一',电源恰恰是多供应商赛道,它吃的是份额不是垄断,议价权在英伟达手里。小盘+AI beta 给了弹性,可这是搭便车不是真卡脖子。等它在液冷电源拿到独家份额、或毛利证明有壁垒,再升级;现在算个受益标的,盯着。
AI电源龙头一个月跌36%,动量已断要砍。
此前顺风重仓押注AI算力扩张的资金动量,如今跌36%击穿上升趋势。行业顺风仍在,但个股趋势已转,德鲁肯纪律上应先砍。
拥挤盘出清到冰点,AI资金或回补埋伏。
此前情绪顺风、拥挤度高,跌36%完成了一轮出清。AI服务器仍是活题材,冰点位置有聪明钱反向埋伏的理由。
电源企业,主营服务器电源及液冷相关产品,配套数据中心及算力设备。