600105A 股主营光纤光缆,并涉及海底光缆及特种光纤等产品。
在热力图中定位 →未来盈利最重要,买的是未来数年的盈利扩张
类型决定用什么尺子量 —— PE 只是众多指标之一,每类股该看的东西不一样
AI 方法论模拟 — 以下五方判读由 AI 依据各投资人公开的投资方法论生成,并非本人真实观点、发言或持仓,亦不代表其本人。仅供研究参考,非投资建议。
四方无分歧地看空，段永平的'不本分'定性最重，与Serenity(48)偏中性形成温差。本质分歧在Serenity还给'值得关注'的面子，而四大师一致认为这是概念叠罗汉+同质化光缆，泡沫退潮后没戏。
光缆同质化+概念叠罗汉，看不清十年。
光纤光缆产能过剩、中游同质化，海缆虽有亮点但缺卡位稀缺性。CPO、超导、可控核聚变多重概念叠加更添不确定，跌27%也无法让生意变得可预测。
什么热蹭什么，典型不本分。
身上贴着CPO、超导、可控核聚变、光通信多重热门标签，是段永平最警惕的题材拼盘。价格跌三成不改变文化层面的不本分。
光纤光缆中游同质化我看不上,但海缆+特种光纤这个角落有点卡位的影子,加上超导/可控核聚变是真期权——值得放观察名单,但还没到我下手的位置。
主业光纤光缆是产能过剩、谁都能做的红海,这部分给不了我任何非对称性。真正有意思的是海底光缆和特种光纤的稀缺产能,以及超导带材在可控核聚变上的远期期权——这才是潜在瓶颈。但现在催化太虚、稀缺性没被验证,属于看得到逻辑、等得起确认的那种,不急着动。
概念退潮，标准仓变砍。
CPO/核聚变等题材熄火叠加27%回撤，趋势彻底转向。骑最强的马的人此刻只会离场，不会在破位的概念股上加仓。
题材泡沫瘪了，基金抱团松动。
此前靠多重热概念+基金重仓堆情绪，跌27%后故事讲完、抱团资金撤离。没有质地兜底，属于泡沫破裂后的冷却而非冰点埋伏。
主营光纤光缆,并涉及海底光缆及特种光纤等产品。