603681A 股胶粘材料制造商,主营工业胶粘制品及聚丙烯薄膜。
在热力图中定位 →未来盈利最重要,买的是未来数年的盈利扩张
类型决定用什么尺子量 —— PE 只是众多指标之一,每类股该看的东西不一样
AI 方法论模拟 — 以下五方判读由 AI 依据各投资人公开的投资方法论生成,并非本人真实观点、发言或持仓,亦不代表其本人。仅供研究参考,非投资建议。
四方高度一致看空(18-30)，与Serenity 22分「与AI无关的传统包装」完全共识，几乎无分歧——这是一门被所有人正确无视的平庸生意，便宜也不构成买点。
BOPP胶带是纯商品，无定价权可言。
工业胶粘材料同质化严重、买家可随意切换，护城河基本不存在。跌26%只是让一门平庸生意更便宜了一点，改变不了它平庸的本质。
包装胶带拼成本，商业模式乏善可陈。
这是典型的红海制造，靠规模和成本活着、赚辛苦钱。段永平的框架里这类没有差异化的生意直接归入不值得花时间的一类。
BOPP胶带的世界根本没有卡脖子,谁都能拉膜涂胶,我连看一眼都嫌浪费时间。
工业胶粘是个产能过剩、靠原油价差和量取胜的大宗化工游戏,聚丙烯薄膜全国一堆人在做,没有任何单点不可替代性。它的'瓶颈'是反过来的——下游谁都能换供应商,定价权在客户手里。给不了我3倍催化,这种东西真打折我也不碰,它不是隐形冠军是大路货。
无题材无动量，26%只是无趋势的阴跌。
从来没有主升浪可骑，谈不上趋势转向，只是缺乏关注下的被动下滑。德鲁肯米勒要的是最强的马，这匹马根本没起跑，不碰。
无概念无资金关注，纯被动跟跌。
既无题材标签也无增量资金，情绪面一片空白。价格下跌纯粹是随大盘漂流，没有任何反向埋伏的理由。
胶粘材料制造商,主营工业胶粘制品及聚丙烯薄膜。