CNTB美股未来盈利最重要,买的是未来数年的盈利扩张
类型决定用什么尺子量 —— PE 只是众多指标之一,每类股该看的东西不一样
AI 方法论模拟 —— 以下五方判读由 AI 依据各投资人公开的投资方法论生成,并非本人真实观点、发言或持仓,亦不代表其本人。仅供研究参考,非投资建议。
外部资料 & 持仓
五方独立判读见上。也可以去这些地方核对行情与基本面:
五人方向一致偏空,差异在于巴菲特/段强调看不懂赌数据,瓶颈手强调被 Dupixent 替代,趋势/情绪强调无动量无资金。
临床期生科,主打药 rademikibart 未获批,无收入无护城河。
IL-4R 抗体治哮喘/COPD,大中华区已授权给先声,自己手里是全球临床资产。1.33 亿市值、成败押在试验数据,典型不可预测,我无法估值只能避开。
看不懂的临床抗体药,押注未读出的数据,属于 Stop Doing。
'潜在 best-in-class'是叙事,IL-4R 这条赛道已有 Dupixent 等巨头。商业模式还不存在,我不碰这种看不懂、纯赌数据的票。
me-too 性质的抗体资产,可被现有重磅药替代,非瓶颈。
IL-4R 靶点已被 Dupixent 占据主导,rademikibart 即便成功也是追赶者。它不是产业链里不可绕过的环节,纯事件驱动赌局。
小盘临床生科,无动量无宏观顺风,不进趋势池。
股价 2 美元出头、缺乏持续上行动量,生科板块整体资金谨慎。没有可骑的强趋势,我不会逆流去接这种靠单次数据的小票。
成交清淡、无催化关注,情绪面缺乏资金和热度。
今日微涨但量能平淡,既无冰点放量反弹也无过热拥挤。被市场忽视的临床票,没有资金流入就没有埋伏价值。
生物制药 / 呼吸炎症 (IL-4R 抗体)下游